La Côte-aux-Fées anciennement La Costa es Faies, du latin costa: côte, désignant le flanc d'une montagne ou d'une vallée et du bas latin feta : brebis, au pluriel moutons.

Il s'agit d'armoiries parlantes : "d'azur à une brebis d'argent passant sur une terrasse de sinople".